斐波那契工具与蜡烛图形态的实战应用
斐波那契与蜡烛图形态的配合使用
如果你认真学习了前面的内容，现在你应该已经掌握如何将斐波那契工具与支撑阻力位、趋势线相结合，制定出简单却相当有效的交易策略。
但这还不够。在本课中，我们将教你如何把斐波那契工具与日本蜡烛图形态结合运用，这可是进阶的重要一环。
在选择斐波那契工具和蜡烛形态结合使用时，我们通常会挑选那些动能看似已经耗竭的蜡烛线。如果你能辨别出买入或卖出压力何时衰退，那么斐波那契工具就能帮你判断价格会在什么位置延续原有趋势。
下面是一张欧元/美元的小时图：
欧元/美元在过去一周里持续走低，但最近跌势似乎有所放缓。现在是不是入场的好时机呢？我们还是先用斐波那契工具来观察一下吧。
如图，我们选取3月3日的高点1.3364和3月6日的低点1.2523，分别作为波段高点和波段低点。
因为正好是周五，你打算早点休息，等周末过后再决定何时入场。
周末过完，你打开行情图表，看到欧元/美元自周五收盘价附近跳空高开。
尽管50.0%的斐波那契回撤位短暂提供了支撑，但买方还是推升汇价继续上行。你决定再等等，观察价格能否在61.8%的斐波那契回撤位站稳。毕竟，最后一根蜡烛线的形态相当看涨，谁也不能保证价格不会继续走高。
可接下来发生了什么？在61.8%的斐波那契回撤位附近，出现了一根带有长上影线的十字星形态。如果你还记得基础课程中的内容，应该知道十字星往往暗示趋势动能衰竭，可能出现转向。买方压力是不是已经快要耗尽？61.8%这个阻力位能否守住？其实，其他交易者很可能也正在关注这个斐波那契水平。
这时候适合做空吗？没有人能百分百确定，这也是为什么风险管理如此重要。不过，从种种迹象来看，汇价反转的概率确实已经相当高了。
如果你在十字星形态出现后选择了做空，随后获得丰厚回报。因为十字星出现后，欧元/美元仅仅短暂停顿，便快速下跌。
可见买方确实已经相当疲惫，卖方趁机涌入并掌控了市场走势。最终，汇价一路下行，直接回撤到之前的波段低点附近。这一波下跌整整有500多点！
斐波那契工具与蜡烛线形态结合使用之所以有效，是因为它可以帮助我们判断斐波那契水平位能否守得住。
如果价格在斐波那契水平附近出现停滞，可能说明其他交易者也在那些位置挂上了订单。这相当于多了一个确认信号，表明该价位附近确实存在一定的支撑或阻力。
这种组合用法还有一个好处：你不需要在斐波那契水平位提前设置限价单。因为你可以等待价格自然地到达这些区域，再观察是否有蜡烛形态配合，这样就能避免过早入场。
这也是蜡烛图形态发挥作用的地方。
你可以等到斐波那契水平与蜡烛形态双重确认之后，比如价格在斐波那契水平位附近出现明确的蜡烛反转信号，再决定是否下单，这样胜率会更有保障。
当斐波那契和蜡烛形态双双给出信号时，你可以选择以市价单入场，CWG Markets因为此时你已经有了更多的信息来确认价格可能会在该位置企稳。
利用斐波那契设置止损
明白止损该放在哪里，和知道在哪里入场或止盈一样重要。你不能只依赖斐波那契水平位来决定入场，却忽略了退出时机的规划。
在本课中，你将学到一些设置止损的技术方法，这些方法都能配合斐波那契工具使用，让止损位更加合理。每一种方法都有它的逻辑和适用场景。
如果你计划在38.2%的斐波那契水平位入场，那么比较稳妥的做法是将止损设在50.0%的斐波那契水平位下方。如果你觉得50.0%的位置能守住，那么止损就可以放在61.8%的水平位下方。是不是很简单？
我们再来看一下欧元/美元的4小时图，这张图在上节课讲斐波那契回撤时已经展示过。
激进的方法：仅将止损设在斐波那契水平位下方
如果你在50.0%的水平位入场，可以考虑把止损单设在61.8%的斐波那契水平位下方。
这样设置止损的逻辑是，你相信50.0%的水平位会作为阻力保持稳定。所以，如果价格突破了该水平，说明你的交易思路不再成立。
这种方法的缺陷在于，它对入场点的要求非常高，需要你选到相当精准的位置。
在价格穿越下一个斐波那契水平位就设置止损的前提是，你非常有信心价格会在支撑或阻力位站稳。而且，正如我们之前提到的，画图工具本身并不是精确的科学。
市场有时会出现剧烈波动，直接扫掉你的止损，然后才朝着你原本判断的方向运行。
这里只是想提醒你，这种情况可能发生，所以你要确保自己能快速锁定亏损，同时让盈利尽量跟随趋势发展。
如果你是做日内短线交易，用斐波那契工具来设置止损，这种方法可能比较合适。
保守的方法：将止损设在波段高点或低点之外
如果你希望采用更稳妥的策略，那么把止损设在价格穿越近期波段高点或波段低点的位置，会是不错的选择。
这样的止损会给你更多的缓冲空间，同时也给市场更多时间来朝着你选择的方向运行。
如果价格突破了波段高点或低点，往往意味着趋势可能会出现反转，这也就说明你的交易策略不再有效。
设置更宽幅度的止损对长线交易来说可能更适合，这种方法在区间交易中同样很实用。
当然，如果你把止损幅度设置得更大，也要记得适当调整你的仓位大小。
如果还是按原来的头寸规模交易，但止损变宽了，那么一旦触发止损，你承受的亏损可能会比之前更大，尤其是在斐波那契水平位入场的情况下。
这可能导致你的回报/风险比例失衡，因为宽幅止损对应的潜在回报可能并不成比例。
那么，这两种方法哪种更好呢？
实际上，就像将斐波那契回撤工具与支撑阻力、趋势线以及蜡烛线结合使用以寻找更好的入场点一样，最好的策略是综合你所掌握的分析工具知识以及当前的市场状况，来挑选合适的止损位置。
你不应该仅仅依据斐波那契水平位作为支撑或阻力，就直接把止损设在这些水平位附近。
请记住，止损点位的设置并非一成不变，但如果你能结合多种分析工具来测算大概的止损区域，这不仅能帮你找到更合适的出场位置，还能让你的交易有更大的容错空间，同时获得更理想的回报/风险比例。
斐波那契延伸位
斐波那契工具的下一个应用，就是用它来设定获利目标。
在上升趋势中，普遍的做法是利用斐波那契延伸位来止盈。你只需要点击三下鼠标，就能画出斐波那契延伸位。
首先，用鼠标确定一个有效的波段低点，接着拖动光标，点击近期的波段高点，最后再选定一个波段低点，然后点击任意斐波那契回撤位，就能画出相应的斐波那契延伸位。
让我们回顾一下上一节中美元/瑞郎的例子。
50.0%的斐波那契回撤位作为支撑保持稳定，价格三次测试该位后，最终选择向上突破。在上图中，你甚至可以看到价格已经突破了之前的波段高点。
现在我们来用斐波那契延伸位工具，看看哪里是最佳的获利区域。
下面是美元/瑞郎回撤至波段低点后的情况：
价格反弹至61.8%水平，这里接近前期的波段高点
汇价随后回撤至38.2%水平，并在该位找到支撑
之后价格继续反弹，在100%的斐波那契延伸位遇阻
正如你所看到的，在61.8%、100%以及161.8%的延伸位，你都能找到获利机会。
接下来，我们看看在下跌趋势中如何利用斐波那契延伸位获利。
在下跌趋势中，常见的方法是利用斐波那契延伸位来设定做空的目标利润，因为市场往往会在这些水平位获得一定支撑。
我们来看一个欧元/美元小时图的例子。
欧元/美元在61.8%的斐波那契水平位出现了黄昏之星形态，随后卖盘涌现，价格迅速回撤，并跌至波段低点附近。
下图是价格自斐波那契回撤位反转后的走势：
价格在38.2%的水平获得支撑
50.0%水平先作为初始支撑，后来变成获利区域
61.8%水平同样成为获利区域，随后价格继续下行并测试波段低点。
你还会注意到，100%的斐波那契延伸位同样扮演了支撑角色。
上述例子显示，价格在斐波那契延伸位通常能获得至少短暂的支撑或阻力，但这并不是绝对的。尽管如此，它依然能帮助你调整仓位以锁定利润，并更好地管理风险。
当然，在使用斐波那契延伸位工具时，也有一些需要留意的地方。
首先，很难预知具体哪个斐波那契延伸水平位会提供支撑或阻力，CWG Markets任何一个价位都可能产生反应，也可能完全无效。
另一个问题是，你需要确定应该从哪个波段低点开始画出合适的斐波那契延伸位。
一种方法是像我们刚才那样，直接找出明显的波段低点；另一种方法是，从过去30根蜡烛线中找出最低的那个波段低点。
再次提醒大家，在实际操作中，没有哪种方法能百分百找到精确的支撑或阻力位，但通过不断实践，你一定能找到寻找波段低点的更佳技巧。
你在运用斐波那契延伸工具时，需要凭借良好的判断力，多思考趋势可能会延续多久。稍后，我们会教大家如何判断趋势的强弱程度。
现在，我们先把焦点转向如何利用斐波那契延伸位来设置止损。
总结：斐波那契
最重要的三个斐波那契水平位是：38.2%、50.0%、61.8%
需要重点关注的关键斐波那契水平位包括：23.6%、38.2%、50.0%、61.8%以及76.4%。其中，价格在38.2%、50%以及61.8%水平获得的支撑或阻力通常也最强。
交易者常利用斐波那契回撤位作为潜在的支撑或阻力区域。因为许多人都在关注这些价位，并在此设置买入、卖出订单或止损，所以斐波那契支撑和阻力位往往具有自我实现的效应。
关键的斐波那契延伸位包括：38.2%、50.0%、61.8%、100%、138.2%以及161.8%。
交易者用斐波那契延伸位来寻找潜在的支撑和阻力区域，并以此作为止盈目标。由于大量交易者也在参考这些价位来设置买卖订单，这一工具同样会因为自我实现而发挥作用。
要在图表上画出斐波那契水平位，首先需要确定波段高点和波段低点。
波段高点是指某根蜡烛线的左右两侧，至少各有两根高点更低的蜡烛线，这根蜡烛线的高点即为波段高点。
波段低点则是指某根蜡烛线的左右两侧，至少各有两根低点更高的蜡烛线，这根蜡烛线的低点即为波段低点。
由于大量交易者都在使用斐波那契工具，这些水平位往往会变成自我实现的支撑、阻力或获利区域。
在实际运用中，如果我们能把斐波那契工具与其他支撑阻力位、趋势线或蜡烛形态结合起来，用来选择入场点和止损点，那么成功的概率会大大提升。